地缘政治动荡令全球的超级富豪忧心忡忡,但他们目前现金配置比重却降至低于平均的10%,资金仍高度集中于股票和房地产,释出令人费解的讯息。

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由1,100位高所得投资人组成的Tiger 21、其发起人及主席索南菲尔德(Michael Sonnenfeldt)接受彭博资讯专访时表示,上市股票、私募基金和房地产,占Tiger 21成员资产配置的80%,为逾15年高点。这些超富在上市股票的资产配置,从一年前的28%或29%、降至23%到24%,主要是股价下跌,而非售股。

Tiger 21成员的资产总额逾1,350亿美元。至于个人则必须拥有200亿美元的流动资产,才能获准入会。这些成员对今年股市走势看法分歧。

索南菲尔德说,去年第4季,逾半成员认为经济会步入衰退,他压根没料到这种时期的现金配置反而会降低,甚至来到低于平常的水位。现金是15年来最稳健的配置部位,比重一直牢牢维持在12%,因此如今降至10%意义重大。他认为过去一年来,成员发现深具吸引力的私募基金投资案,因而愿意抽调现金。

他指出,全球金融海啸危机期间除外,目前超富们的投资配置释出历来最混杂的讯号。如今事态比以往更令人困惑,不清楚该如何盱衡乌克兰情势。大家讨论问题时最常提及的是,俄乌战争的结果会在多大程度上让中国放胆入侵台湾。

令人玩味的一项趋势是,超富对取得第二本护照的兴趣空前浓厚。美国局势不稳有如右派政府执政下的以色列,许多以色列人为此持有第二本护照。

以往超富持有许多「股神」巴菲特执掌的波克夏股票、和苹果等高科技公司股票,如今布局转往指数和ETF。有些人担忧科技股,但依旧是这类股的长期信徒,可能投资科技ETF,或直接投资科技公司。

另外,私募基金投资占成员资产配置的31%、为历来新高;相较之下,15年前比重为10%。就他们所知,这领域中以创投成长最多。索南菲尔德指出,成员致富之道为私募股权和房地产,他们运用所长来保存财富,不令人讶异。

加密货币方面,比特币和其他虚拟币占超富投资组合的1%到3%,索南菲尔德说,有些认为已了解加密币的人认为值得长期投资,并视去年为买进机会,就算没有加码,但也尚未退场。